이영도

[Акции зарубежных компаний] Покупайте акции и получайте карманные деньги каждый месяц? Информация о компании Realty Income и анализ (1/2)

  • Язык написания: Корейский
  • Страна: Все страныcountry-flag
  • Экономика

Создано: 2024-04-21

Создано: 2024-04-21 21:26


<span class="image-inline ck-widget" contenteditable="false"><img style="aspect-ratio:304/304;" src="https://blog.kakaocdn.net/dn/Gn8EZ/btru1alw6zj/uNNuVlg7G2Gm1ZJn3KjcVK/img.png" srcset="https://img1.daumcdn.net/thumb/R1280x0/?scode=mtistory2&fname=https%3A%2F%2Fblog.kakaocdn.net%2Fdn%2FGn8EZ%2Fbtru1alw6zj%2FuNNuVlg7G2Gm1ZJn3KjcVK%2Fimg.png" sizes="100vw" width="304" height="304"></span>


Здравствуйте, это Ogame из Ogamemanjok.
Сегодня я расскажу вам о популярных дивидендных акциях на американском фондовом рынке.
Компания Realty Income (тикер: O), торгующаяся на Нью-Йоркской фондовой бирже, известная как REIT, является именно тем героем, о котором пойдет речь сегодня,
Давайте узнаем, что это за компания и чем она занимается.


Краткая информация о компании

Название компании

Realty Income

Тикер

O (американские акции)

Дата основания

1969 год

Деятельность

REIT, аренда и управление недвижимостью

Веб-сайт компании

Рыночная капитализация

390,86 млрд долларов США (около 47 трлн вон)

Текущая цена

66,10 долларов США (около 79 831 вон)

Ежемесячные дивиденды

0,245 долларов США


<span class="image-inline ck-widget" contenteditable="false"><img src="https://blog.kakaocdn.net/dn/cqkYE2/btruXTSb1tc/fFEqIUKYooUmJ1lfmX0Ko1/img.png" srcset="https://img1.daumcdn.net/thumb/R1280x0/?scode=mtistory2&fname=https%3A%2F%2Fblog.kakaocdn.net%2Fdn%2FcqkYE2%2FbtruXTSb1tc%2FfFEqIUKYooUmJ1lfmX0Ko1%2Fimg.png" sizes="100vw" style="aspect-ratio:532/141;" width="532" height="141"></span>Источник: веб-сайт Realty Income


REIT-компания, входящая в S&P 500


Realty Income (тикер: O) — это американская компания, являющаяся REIT-компанией, входящей в состав S&P 500.

Кроме того, она входит в число 10 крупнейших REIT-компаний мира по размеру.

Самая главная особенность этой компании — это ежемесячная выплата дивидендов.


Американские публичные компании очень внимательны к правам своих акционеров, и Realty Income — не исключение.

В рамках американской системы компании по аренде и управлению недвижимостью (REIT) обязаны выплачивать более 90% своего облагаемого налогом дохода в виде дивидендов, чтобы снизить налог на прибыль,

поэтому большинство REIT-компаний имеют высокие дивиденды.


Однако Realty Income стала еще более привлекательной REIT-компанией, предлагая инвесторам «морковку» в виде ежемесячных дивидендов.



Что такое REIT-компания?


<span class="image-inline ck-widget" contenteditable="false"><img src="https://blog.kakaocdn.net/dn/DBjFh/btru3MRF1Xt/0Shm6mkAtzmTJ6uglFp2Ok/img.png" srcset="https://img1.daumcdn.net/thumb/R1280x0/?scode=mtistory2&fname=https%3A%2F%2Fblog.kakaocdn.net%2Fdn%2FDBjFh%2Fbtru3MRF1Xt%2F0Shm6mkAtzmTJ6uglFp2Ok%2Fimg.png" sizes="100vw" style="aspect-ratio:600/338;" width="600" height="338"></span>Источник: собственное производство, Miro Canvas

Давайте ненадолго остановимся на REIT-компаниях.

Я думаю, что некоторые из вас могут быть не знакомы с этим термином.

REIT-компания — это компания, которая использует средства инвесторов для аренды, управления и продажи недвижимости, а также для управления активами.

Проще говоря, REIT-компанию можно рассматривать как владельца здания.

А вы, инвестируя в эту компанию, становитесь банком, который предоставляет деньги владельцу здания,

и получаете часть дохода от аренды в качестве процентов.


Инвестору не нужно беспокоиться о вакансиях, налогах и других дополнительных расходах на управление зданием, 

а REIT-компания может привлекать средства от инвесторов для покрытия недостающих средств, что является взаимовыгодной формой сотрудничества.



Информация о бизнесе Realty Income


Итак, давайте остановимся на этом вкратце и перейдем к детальному описанию Realty Income.

<span class="image-inline ck-widget" contenteditable="false"><img src="https://blog.kakaocdn.net/dn/yqxec/btruQqXiLGE/ne5U3kGGMyshXcK64ax1v0/img.png" srcset="https://img1.daumcdn.net/thumb/R1280x0/?scode=mtistory2&fname=https%3A%2F%2Fblog.kakaocdn.net%2Fdn%2Fyqxec%2FbtruQqXiLGE%2Fne5U3kGGMyshXcK64ax1v0%2Fimg.png" sizes="100vw" style="aspect-ratio:2320/778;" width="2320" height="778"></span>Источник: веб-сайт Realty Income (портфолио)

Как мы уже упоминали, Realty Income, играя роль владельца здания, по состоянию на конец 2021 года владела 11 136 активами.

Количество активов увеличилось с 6592 в 2020 году до 11 136 после пандемии.

По-видимому, в это число входят активы, приобретенные в результате поглощения компании VEREIT в 2021 году.

Еще более поразительно то, что количество вакантных помещений составляет всего 164.

Это означает, что 98,5% активов используются без пустоты, что позволяет судить об управленческих способностях компании.


<span class="image-inline ck-widget" contenteditable="false"><img src="https://blog.kakaocdn.net/dn/vgvH4/btruXTksiAB/0kgUWNnCzYBJ2cvYnvWXV0/img.png" srcset="https://img1.daumcdn.net/thumb/R1280x0/?scode=mtistory2&fname=https%3A%2F%2Fblog.kakaocdn.net%2Fdn%2FvgvH4%2FbtruXTksiAB%2F0kgUWNnCzYBJ2cvYnvWXV0%2Fimg.png" sizes="100vw" style="aspect-ratio:1789/992;" width="1789" height="992"></span>Источник: презентация для инвесторов Realty Income

При управлении недвижимостью на результаты могут влиять экономические циклы в зависимости от того, кто ваши арендаторы.

Чтобы подготовиться к этому, Realty Income диверсифицировала свои активы,

привлекая надежных арендаторов и повышая стабильность управления недвижимостью.


Большая часть активов Realty Income приходится на розничную торговлю.

Хотя это и специализированный REIT для розничной торговли, учитывая обширную территорию и плотность населения США,

можно предположить, что большое количество розничных предприятий является обоснованным с точки зрения прибыли и безопасности.


Приобретение активов: ставка на качество, а не на количество


<span class="image-inline ck-widget" contenteditable="false"><img src="https://blog.kakaocdn.net/dn/ctvS2t/btru1bLvpuH/kI8Z4LKdkF4Epko4ntljQk/img.png" srcset="https://img1.daumcdn.net/thumb/R1280x0/?scode=mtistory2&fname=https%3A%2F%2Fblog.kakaocdn.net%2Fdn%2FctvS2t%2Fbtru1bLvpuH%2FkI8Z4LKdkF4Epko4ntljQk%2Fimg.png" sizes="100vw" style="aspect-ratio:1920/1081;" width="1920" height="1081"></span><span class="image-inline ck-widget" contenteditable="false"><img src="https://blog.kakaocdn.net/dn/bcqQEj/btruYTYS0Rl/8qrEODKD1LmxLqxTQa1BY0/img.png" srcset="https://img1.daumcdn.net/thumb/R1280x0/?scode=mtistory2&fname=https%3A%2F%2Fblog.kakaocdn.net%2Fdn%2FbcqQEj%2FbtruYTYS0Rl%2F8qrEODKD1LmxLqxTQa1BY0%2Fimg.png" sizes="100vw" style="aspect-ratio:1918/1081;" width="1918" height="1081"></span>Источник: презентация для инвесторов Realty Income

Это информация о недавних сделках по приобретению активов, представленная в презентации Realty Income для инвесторов.

Таким образом, Realty Income не только увеличивает количество активов,

но и уделяет большое внимание тому, какие именно активы она приобретает.


Ключевые особенности управления активами Realty Income — это долгосрочные контракты и чистая аренда (контракт нетто).

Долгосрочные контракты обеспечивают стабильное управление недвижимостью,

а чистая аренда позволяет минимизировать расходы и снизить риски.

В частности, особенность контрактов Realty Income заключается в том, что арендатор оплачивает все расходы, включая налоги, страхование, обслуживание и т. д.,

это так называемый контракт «тройной N».

※ Чистая аренда: арендатор оплачивает часть эксплуатационных расходов


Это, по-видимому, является секретом постоянного роста Realty Income.



Выход на мировой рынок — задача


<span class="image-inline ck-widget" contenteditable="false"><img src="https://blog.kakaocdn.net/dn/IxGme/btru2mF4RGg/cicwuBTNfrgM7gQZZErQTK/img.png" srcset="https://img1.daumcdn.net/thumb/R1280x0/?scode=mtistory2&fname=https%3A%2F%2Fblog.kakaocdn.net%2Fdn%2FIxGme%2Fbtru2mF4RGg%2FcicwuBTNfrgM7gQZZErQTK%2Fimg.png" sizes="100vw" style="aspect-ratio:1919/1081;" width="1919" height="1081"></span>Источник: презентация для инвесторов Realty Income

Недостатком Realty Income было то, что ее активы были сосредоточены только в США.

Это связано с тем, что прибыль компании сильно зависит от американской экономики,

а также с тем, что распределение активов ограничено американскими отраслями.


Поэтому Realty Income стремится найти возможности для роста за рубежом.

Она начала заниматься арендой недвижимости в Великобритании и Испании,

и в Великобритании ей удалось достичь доли в 8% от общей выручки.

Вероятно, дальнейшие действия компании будут определять ее рост.




Сегодня мы узнали информацию о бизнесе Realty Income.

В следующий раз мы рассмотрим информацию о дивидендах Realty Income

и проанализируем компанию.


↓↓ Продолжение статьи о Realty Income





Комментарии0

ROE (рентабельность собственного капитала): что нужно знать инвестору в акции?Понимание ROE (рентабельности собственного капитала) при инвестировании в акции помогает оценить доходность и потенциал роста компании, что позволяет разработать эффективную инвестиционную стратегию.
Cherry Bee
Cherry Bee
Cherry Bee
Cherry Bee

August 4, 2024

Время для выгодных инвестиций в акции прошло: мнение Сета Клармана и ФРССеть Кламан и Федеральная резервная система заявляют о завершении золотой эры инвестиций в акции, прогнозируя, что будущая доходность акций составит около 2%. Ожидается, что снижение темпов роста прибыли компаний будет обусловлено прекращением действия эф
고집스런가치투자
고집스런가치투자
고집스런가치투자
고집스런가치투자

April 3, 2024

Цель: стать богатым (в денежном выражении)Вдохновляясь книгой «Богатый папа, бедный папа», мы определим целевую сумму богатства и разработаем план достижения финансовой независимости за счет экономии и инвестиций, а также рассмотрим возможность увеличения чистых активов.
(로또 사는 아빠) 살림 하는 엄마
(로또 사는 아빠) 살림 하는 엄마
(로또 사는 아빠) 살림 하는 엄마
(로또 사는 아빠) 살림 하는 엄마

April 20, 2024

Беркшир Хетауэй Баффета: резкое увеличение доли наличных средств в 3 квартале 2024 года и далее... [ft. отчет 13F за 4 квартал]В отчете 13F за 4 квартал компания Berkshire Hathaway Уоррена Баффетта сообщила о полной распродаже ETF S&P 500 и увеличении доли наличных средств. Это указывает на обеспокоенность по поводу американского рынка и возможность наличия резервов для инвестици
"Track the Market"
"Track the Market"
"Track the Market"
"Track the Market"

February 16, 2025

Несмотря на снижение процентных ставок, индекс коммерческой недвижимости США застыл на месте, а рост просроченных платежей по CMBS в офисной недвижимости продолжаетсяНесмотря на снижение процентных ставок Федеральной резервной системой США, рынок коммерческой недвижимости находится в стагнации, особенно резко растет уровень просроченных платежей по CMBS в офисных зданиях. По состоянию на октябрь уровень просроченных п
"Track the Market"
"Track the Market"
"Track the Market"
"Track the Market"

November 19, 2024